Твой Инвестор
📱 ПАО «Группа Позитив»
Тикер: #POSI
Идея: Long
Срок идеи: 3-4 недели
Цель: 1154,4 руб.
Потенциал идеи: 6,24%
Объем входа: 8%
Стоп-приказ: 1025,4 руб.
Технический анализ
Актив находится в устойчивом нисходящем тренде. При объеме позиции в 8% и выставлении стоп-заявки на уровне 1025,4 руб., риск на портфель составит 0,45%. Соотношение прибыль/риск составляет 1,11.
Фундаментальный фактор
#Позитив — ведущий российский разработчик решений в области кибербезопасности для защиты критической информационной инфраструктуры и корпоративных систем. Компания завершила 2025 год с сильным выполнением всех поставленных целей: отгрузки выросли на 40% до 33,6 млрд руб., выручка увеличилась на 26% до 30,9 млрд руб., а EBITDA и чистая прибыль показали двукратный рост — до 12,3 млрд руб. и 7,3 млрд руб. соответственно. Долговая нагрузка снизилась с 2,97x до комфортных 1,66x, а чистый процентный доход вернулся в положительную зону (+2,7 млрд руб.), что позволило возобновить дивидендные выплаты. Рынок ИБ в России растет с CAGR 21%, а запрет зарубежного ПО на объектах критической информационной инфраструктуры создает принудительный спрос независимо от макроэкономической конъюнктуры. Ожидаемое снижение ключевой ставки до 12% к концу 2026 года улучшит условия рефинансирования долга и снизит процентные расходы. Штат сокращен на 18%, маркетинговые расходы урезаны на 65%, что повысило операционную эффективность. При текущем покрытии лишь 10% целевых компаний потенциал расширения клиентской базы остается огромным.
Если было полезно, обязательно поставьте 👍 Если у вас установлено приложение,
вы можете сразу перейти в канал